2025-09-05 16:31:47 3,530次浏览

截至8月31日,A股42家上市银行均已完整披露上半年经营业绩情况。整体来看,上市银行资产质量呈稳中向好态势,个别银行不良率较上年末小幅上升,杭州银行、常熟银行、宁波银行不良率已经低至0.76%,成都银行最低为0.66%。 但每经记者注意到,资产质量的结构性变化仍在延续。分类别来看,上市银行对公贷款不良率和零售贷款不良率“一降一升”趋势仍在延续。 此外,数十家银行房地产行业贷款不良率也有所抬头。北京财富管理行业协会特约研究员杨海平指出,预计下一阶段商业银行可能会将更多的注意力投向重点“保交楼”项目及房地产向新发展模式过渡的有关动向。 资产质量是银行的生命线,对银行的稳健运营和可持续发展至关重要。而衡量银行资产质量有多个关键指标,其中,不良贷款率是核心指标之一,指不良贷款占总贷款余额的比例。 分类型来看,截至上半年末,国有六大行中,除邮储银行外,其余五家银行不良贷款率均较去年末降低。其中工商银行不良贷款率1.33%,较上年末下降0.01个百分点;建设银行1.33%,较上年末下降0.01个百分点;农业银行1.28%,较上年末下降0.02个百分点;中国银行1.24%,较上年末下降0.01个百分点;交通银行1.28%,较上年末下降0.03个百分点。邮储银行虽上升0.02个百分点至0.92%,但仍为六大行中最低水平。 在12家股份制商业银行中,有9家在A股上市。从已披露的中期数据来看,平安银行、浦发银行、招商银行、浙商银行不良率较去年末下降;中信银行、华夏银行、光大银行与去年末持平;民生银行和兴业银行较去年末上升0.01个百分点至1.48%、1.08%。 与全国性银行的“微调”相比,城市商业银行、农村商业银行不良贷款率变化更为明显,其中,6月末,齐鲁银行不良率较去年末下降0.1个百分点至1.09%,重庆银行下降0.08个百分点至1.17%。 从国家金融监督管理总局披露的数据来看,今年二季度末,商业银行不良贷款率为1.49%,较一季度末改善0.02个百分点。 除了不良贷款率,拨备覆盖率也是资产质量管理的重要指标之一,指银行贷款损失准备与不良贷款余额之比,反映了银行对可能发生的贷款损失的准备程度。 记者注意到,截至今年上半年末,国有行和农商行拨备覆盖率较上年末分别上升1.16、5.47个百分点至249.16%和161.87%;但股份行和城商行有所下降,分别降低3.9个百分点和2.55个百分点至212.40%和185.53%。 虽然上市银行不良率多呈下降趋势,但不良贷款结构性变化非常显著,其中对公不良贷款资产质量持续好转,但零售贷款不良率却呈上升态势。 以工商银行为例,半年报显示,该行总体不良率较去年末下降0.01个百分点,其中,企业贷款及垫款不良率由去年末的1.58%下降0.11个百分点至1.47%;同期,个人贷款及垫款不良率却由1.15%上升0.2个百分点至1.35%。 从年报数据来看,该行公司类贷款中,短期、中长期贷款不良率均有所下降,但个人贷款不良率全线上升,其中不良率较高的是信用卡透支和个人消费贷款,分别为3.75%和2.51%,分别较上年末上升0.25个百分点和0.12个百分点;此外,个人住房贷款不良率仍较低,但上升幅度却达到0.13个百分点。 对于零售贷款,部分银行管理层在业绩发布会上有所提及。其中,工行管理层表示,资产质量方面,受市场环境等因素影响,银行业普遍存在零售贷款资产质量下迁的情况。随着稳经济一揽子政策加快落地,扩内需、促消费等政策红利持续释放,预计未来个人消费贷款劣变势头将逐渐放缓。 招商银行管理层判断,全行业零售贷款风险上升的趋势未见拐点,零售信贷目前仍处于风险持续暴露期,但随着经济持续回升、基础不断巩固,以及“反内卷”等积极变化,未来零售信贷的经营环境有望得到进一步改善。 对于零售贷款不良率上升的驱动因素,杨海平对每经记者表示,其一,零售贷款经过前几年的快速增加,已经接近饱和,增长进入相对乏力的阶段;其二,灵活就业人群大幅增加,借款人现金流稳定性受到影响;其三,部分行业发展环境发生变化,从业人员收入受到较大影响。 而对公贷款不良率下降的原因主要是在增量调控政策的作用下,融资环境得到进一步改善,借款主体现金流接续方面得到整体优化。 记者注意到,目前商业银行不良贷款率较高的行业主要为房地产业、批发和零售业。近年来,各家银行均加大力度化解房地产重点领域风险,并取得成效,房地产不良上升势头有所扭转。 数据显示,部分银行房地产业不良贷款率已在下降,如杭州银行、沪农商行、华夏银行、招商银行等,但也有部分银行的房地产行业贷款不良率有所上升。 具体来看,截至上半年末,青农商行房地产业不良贷款率为21.32%,较去年底上升14.15个百分点。 “上半年,本行房地产业不良贷款增加,主要因个别贷款风险暴露形成不良,正在处置过程中,属于正常波动。”青农商行在半年报中表示。记者注意到,该行上半年房地产业贷款和垫款规模大幅压降约21亿元至98.25亿元。 此外,工商银行、浦发银行、重庆银行、江苏银行等十多家银行房地产业不良率较上年末有所上升。 “房地产贷款不良率有所上升的根本原因在于房地产市场整体低迷,房地产销售额下降幅度较大,房企高杠杆经营模式难以为继。”杨海平表示,预计下一阶段,在原有基础上,商业银行可能会将更多的注意力投向重点“保交楼”项目及房地产向新发展模式过渡的有关动向。

把脉A股银行中期资产质量:对公贷款不良率持续向好,零售贷款仍处风险暴露期
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